Como era de esperarse cuando recién salieron al mercado los nuevos productos como el automóvil, el cine, la radio, los electrodomésticos que todos querían tener, se aplico el pago a plazos, esto fue de gran ayuda para el consumo ya que se podía comprar sin la necesidad de tener el efectivo ala mano, pero a la vez fue un gran error ya que al final de las cuentas el comprar en extremo hizo que los consumidores se endeudaran.
Una de las causas fue la sobreproducción, ya que el mercado se inundaría de mercancías, pero la demanda no crecería a igual ritmo. Consecuencia de ello sería el desequilibrio que desembocaría en la saturación del negocio y en la acumulación de stocks invendibles. En el caso de la agricultura los stocks se acumularían, y habría disminuido una vez concluida la Gran Guerra. La reacción de los productores que tratan de mantener sus ganancias era intensificar la producción, pero consiguieron lo contrario: el deplome de los precios. Los costes de producción comenzaron a superar a los beneficios. Entonces las autoridades federales adoptaran una política proteccionista que incentiva a la destrucción de cosechas y la adquisición de excedentes para estabilizar los precios. El fin de la disminución de las importaciones europeas se convirtió en un incremento de los excedentes y la caída de los precios. Los campesinos se vieron impotentes para pagar las deudas con los bancos y perdieron sus propiedades, casas y máquinas, y a la vez viéndose obligados a emigrar a otras ciudades.
Hubo miedo de parte de los empresarios por no vender sus productos, asi que muchos comenzaron a orientar sus beneficios a la bolsa. Hubo una gran compra de acciones por parte de los empresarios, convencidos de que obtendrían beneficios, y muchos pidieron créditos a los bancos y así llegar a endeudarse. Pero cuando las acciones pararon de subir la gente empezó a vener rápidamente sus acciones para perder lo mínimo, lo que hizo que los precios bajaran y se siguiera vendiendo acciones aún más rápido. El hundimiento de la economía fue directamente hacia la sociedad.
Así comenzaría la caída de la economía de Estados Unidos, nadie se lo esperaría porque le estaba hiendo de maravilla, pero por el subconsumo, la sobreproducción, hizo que haya un mal funcionamiento del dinero y todo comenzase a quebrar.
